中信证券：三季业绩仍超预期　10股可放心持有过节

　　上周市场在众多纷杂因素(政策调控、特别国债发行、新股发行)的影响下仍然震荡走高，市场如此发展可能暗示一种可能——10月份即将发布的第三季度业绩仍然会高于目前市场的预期。

　　从中报行业利润情况来看，前10大行业利润占整个市场的90％，前5大行业占市场的75％，其中第一大权重行业——金融行业利润占整个市场的38.3％，前5大权重行业的盈利变化方向将显著改变整体利润水平，从9月份以来行业盈利预测变化来看，大多数行业盈利仍在向好发展，前5大权重行业中金融行业盈利上调2.48%，钢铁行业上调0.07%，交通运输行业上调1.32%，有色金属行业上调1.94％，仅化工行业盈利发生的微弱的下调，下降0.78%。从股价反应来看，市场还未对调升盈利产生正反馈，如金融行业9月份以来下跌2.77%(其中主要是银行)，我们认为金融行业一旦走稳，在自下而上行业盈利调升的情况下，将对市场走强起到进一步的带动作用。

　　按上述分析来看，短期过多地猜测政策动向而实施的操作策略并非上上之选，投资者不妨耐心持股，等待基本面的积极变化。出于稳健的投资风格考虑，我们继续保留上周推荐的:

　　宝钢股份(07/08年EPS 1/1.20元，07/08年PE 18/15倍，当前价18.22元，目标价25元，买入评级)；

　　工商银行(07/08年EPS 0.22/0.31元，07/08年PE 30/22倍，当前价6.69元，目标价9元，买入评级)；

　　万科(07/08年EPS 0.60/0.92元，07/08年PE 50/33倍，当前价29.90元，目标价36元，买入评级)；

　　双鹤药业(07/08年EPS 0.63/0.84元，07/08年PE 43/32倍，当前价26.90元，目标价35元，买入评级)；

　　中金黄金(07/08年EPS 0.95/1.78元，07/08年PE 146/78倍，当前价138.98元，目标价150元，买入评级)；

　　华泰股份(07/08年EPS 1.15/1.80元，07/08年PE29/18倍，当前价33元，目标价50元，买入评级)；

　　承德钒钛(07/08年EPS 0.60/1.17元，07/08年PE 38/20倍，当前价22.99元，目标价28元，买入评级)七只股票，调入：

　　大秦铁路(07/08年EPS 0.46/0.58元，07/08年PE 57/46倍，当前价26.32元，买入评级)；

　　三一重工(07/08年EPS 1.56/2.14元，07/08年PE 32/23倍，当前价49.46元，目标价75元，买入评级)；

　　中联重科(07/08年EPS 1.24/1.68元，07/08年PE 37/27倍，当前价46.90元，目标价60元，买入评级)。