五万元闲钱该如何进行金融投资

　　手里拿着五万元闲钱，短期内没有确切的作途，该如何进行金融投资，以满足资金的增值需要呢？

　　首先我们来看一下这五万元可以选择的金融投资方式。按投资本金安全与否可以划分为两类。本金安全的有：(１)拿着五万元现金，是回报最低的一种方式，不管过了多久，五万元还是五万元，而且由于通货膨胀的原故，实际购买力还会不断的"缩水"；(２)存入银行，活期存款税后收益每年０．５７６％，一年期定期存款税后２．０２％；(３)购买凭证式国债，三年期的年收益率为３．３９％，五年期的年收益率为３．８１％；(４)购买人民币理财产品，一年期的年收益率在３％-８％。本金不安全的有：(１)进行基金投资，理论上讲，货币基金与短债基金年收益率在２％-２．５％，债券基金５％-８％，混合型基金８％-１０％，股票型基金１０％-１５％；(２)进行股票投资，年收益可达２０％以上。

　　其次我们进行各种投资方式的风险程度分析。理论上讲，要谋求高的收益，承担的本金损失风险相应的就越高，或者要丧失资产的流动性。现金没有收益，但安全性、流动性最高，存款和国债、人民币理财产品没有本金损失的风险，收益性整体相对较低，依流动性不同而有所区别，一般而言，流动性强的收益性要低些；货币基金和短债基金流动性强，本金损失概率接近于零，但收益性低，债券基金、混合基金和股票基金都存在投资本金损失的风险，程度依次递升。在以上各种投资方式中，股票投资的风险程度最高。

　　第三，是挑选合适的投资品种进行组合投资。对于不同的投资者来说，由于风险承受能力不同，同样是五万元，进行投资方式的选择与组合也是不一样的。例如对风险承受能力较低的中老年人群与承受能力高但生活压力大的中青年人士来说，五万元的理财组合方式应该是非常不同的。

　　对于前者，本金安全是第一位的，还要考虑流动性，最好选择风险最低、最稳定的理财方式，期限要稍长。目前各家银行推出的人民币理财产品收益高于定期存款，而且基本上没有本金损失的风险，中老年人可以拿一大部分出来投资。国债也是极稳定的选择。同时，老年人一定要留一部分钱出来作为随时可取的备用金，以作医疗等急用。可以进行以下的组合投资：３００００元购买人民币理财产品，一年期收益在平均在４％左右，提前终止不仅没有收益还得支付３％左右的违约金；１００００元投资国债，只有３年期和５年期，支付一定手续费后可以提前兑取，但在三个月内没有利息；１００００元购买货币基金或短债基金，买卖没有手续费，但只能在正常工作日进行交易，资金Ｔ＋２日到账。

　　对于后者，可以在风险承受能力范围内争取高收益性，选择风险与收益均相对较高的基金和股票。可以进行以下的组合投资：３００００元购买股票型基金，可以选择管理规范、运作业绩良好的基金公司如工银瑞信、广发和南方等购买其旗下的股票型基金进行长期投资；１００００元直接投资股票，可以直接进行大盘蓝筹股的投资，省心省力；１００００元购买货币基金或短债基金应付不时之需。

　　□ 杨书明